扫一扫,慧博手机终端下载!
位置:首页 >> 港美研究

渣打集团研究报告:美林国际-渣打集团-2888.HK-升至买入评级,目标价83.7元-170120

股票名称: 渣打集团 股票代码: 2888.HK分享时间:2017-01-21 11:09:16
研报栏目: 港美研究 研报类型: (PDF) 研报作者:
研报出处: 美林国际 研报页数: 1 页 推荐评级: 买入(上调)
研报大小: 71 KB 分享者: blu****g02 我要报错
如需数据加工服务,数据接口服务,请联系客服电话: 400-806-1866

【研究报告内容摘要】

        美银美林发表研究报告,提升渣打集团(71.7,0.45,0.63%)(02888.HK)2018年税前净利预期18%,以反映其资产负债表中的存款及股权的回报较预期高,和固定收入及外汇交易增加。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】该行提升渣打目标价,由69.4元升至83.7元,评级由‘中性’升至‘买入’,同时相信从利息中获利的速度会较慢,在降风险的前提下,需在现时的低成本环境中补充资本,及降低坏账。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)
        该行认为,现时渣打纯利正重回自然增长的轨道,成本稳定,加上预期收入至2020年可达170亿美元,相信有形股本回报率可达8%,甚至9%,但仍是属低水平,主因受压於日本的量宽、存款息率和存款增长。
        美银美林称,在新的监管要求下,其市场价值仍较其他大型银行低出10%,目前的市账率只有其有形资产的0.7倍,而且未计及其固有的商誉价值,包括其网络、客户及存款等,故相信或令其成为合并目标,以释放价值。
        

推荐给朋友:
我要上传
用户已上传 11,410,411 份投研文档
云文档管理
设为首页 加入收藏 联系我们 反馈建议 招贤纳士 合作加盟 免责声明
客服电话:400-806-1866     客服QQ:1223022    客服Email:hbzixun@126.com
Copyright@2002-2024 Hibor.com.cn 备案序号:冀ICP备18028519号-7   冀公网安备:13060202001081号
本网站用于投资学习与研究用途,如果您的文章和报告不愿意在我们平台展示,请联系我们,谢谢!

不良信息举报电话:400-806-1866 举报邮箱:hbzixun@126.com