上周,2017年4月第2个交易周2017年4月10日到4月14日,市场本周大幅回调,至4月14日上证指数收报3246.07点,受朝鲜问题影响,市场有一定避险情绪。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】各个板块中建筑材料和国防军工领涨,28个板块大多数下跌。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)上证综指跌1.23%,电气板块跌1.53%,涨跌幅处于一级行业中游,表现一般,跑输大盘0.30个百分点。子行业中上涨幅度较大的火电设备,高压设备,下跌幅度较大的是计量仪表和储能设备等。
这一周在新电改方面,有个重磅消息公布,经历了9个月的修改后,4月10日,国家发改委、国家能源局网站终于正式发布《关于有序放开发用电计划的通知》。这在实质上意味着,我国新电改走到了实质性放开发用电计划阶段。从新电改核心思路"放开两头,管住中间"出发,在2016售电政策出台后,此次2017年初出台这个发电侧政策,可以说补齐了新电改拼图的极其重要一块。发电侧的这一政策的出台,意味着今年进一步推进电力供给侧改革,除了让电力逐渐回归它的商品性质,更进一步也让电力市场化改革有望由区域走向全国,向发电类型企业发展,向电力市场各个层面深入。我们认为这将在制度上利好发电企业和售电公司。其一"通知"明确提出放开多类发用电计划,有利于具有竞争力的发电企业进一步发展。其二,"通知"中提出引导中小用户等其他购电主体参与市场交易,有望让售电公司来代理中小用户,进一步提高售电公司在市场中的地位,利好售电公司。投资者可重点关注,具有竞争力的转型早的发电企业,及那些我们一直强调的布局全国跟地方政府有合作的售电平台等
在新能源领域,《中国风电光伏发电的协同效益》报告发布,风光发电在总发电量中占比将从2015年的4%分别增长到2020年的8%和2030年的17%,整个风光电前景非常诱人。但在这里我们依然要强调如何良性的解决好"边建边弃",才是我国光伏和风电持续向前跨越发展的基石。那些真正具核心技术的龙头企业,以及创新企业才能更持久发展,投资者可长期关注。
风险提示:未来电力市场改革政策不如预期