豆粕期权行情介绍和分析
豆粕期货主力5 月合约3 月14 日价格宽幅振荡,日盘价格收于3065 元/吨,当日豆粕1805合约成交量为80 万手,持仓量158 万手,成交、持仓有所回落。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】
豆粕期权近期成交活跃度显著增加,持仓量稳中有降,当日总成交量4.73 万手(单边,下同),持仓量16.31 万手。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)当前5 月合约成交量占所有合约成交量的64%,5 月合约持仓量占所有合约持仓量的72%。豆粕看跌期权成交量与看涨期权成交量的比值移动至1.80,看跌期权持仓量与看涨期权持仓量的比值移动至1.61,持仓量PC_Ratio 维持高位,但近期看涨期权隐含波动率大幅回落,市场情绪转为中性。
天气预报显示未来两周阿根廷或有少量降雨,干旱得以缓解,美豆与国内豆粕均出现高位回落的走势,豆粕隐含波动率大幅下行,进一步宣告天气炒作告一段落。目前豆粕平值期权行权价移动到3050 的位置,5 月平值期权隐含波动率为13.46%,而当前60 日历史波动率为13.15%,隐含波动率的高估状态逐渐回归正常,建议通过卖出宽跨期权可考虑逐步止盈离场。
白糖期权行情介绍和分析
白糖期货5 月合约3 月14 日低位震荡上行,日盘价格收于5689 元/吨,今日5 月合约成交量为23 万手,持仓量为43 万手,成交量、持仓量维持稳定。
白糖期权今日总成交量为1.43 万手(单边,下同),总持仓量为11.81 万手,成交活跃度维持稳定。目前5 月合约成交量占比为66%,持仓占比为61%。今日白糖期权整体成交量PC_Ratio 由1.48 移动至1.13,持仓量PC_Ratio 则维持在0.72,市场情绪正逐步转为乐观。
5 月白糖期权平值合约行权价移动至5700 的位置,而白糖当前30 日历史波动率为7.87%,接近近一年以来的波动率低点,而期权隐含波动率继续回调至10.14%,两者的差值仍处高位。白糖5 月期权合约于3 月底即将到期,建议卖出深度虚值的期权合约,收获权利金。